ASML планира твърде малко скенери за 2028 г.

Литографските системи на ASML проектират схемите върху силициеви пластини и определят колко бързо могат да бъдат оборудвани новите фабрики за чипове. На 14 октомври нидерландската компания съобщи, че през 2027 и 2028 г. няма да може да достави толкова системи, колкото клиентите прогнозират, че ще са им нужни. Не посочи размера на разликата (резултатите на ASML за третото тримесечие).

Дали това означава и по-малко чипове, е отделен въпрос, на който наличните данни засега не дават отговор.

Какво каза ASML за машините и поръчките

Предупреждението се отнася до два вида машини. Скенерите за екстремна ултравиолетова литография (ЕУВ) използват светлина с много къса дължина на вълната, за да отпечатват най-фините слоеве на съвременните чипове. Скенерите за дълбока ултравиолетова литография с имерсия (ДУВ) са по-старите работни машини, които отпечатват схемите през тънък слой вода.

През юли ASML планираше да увеличи капацитета и за двата вида с 30 % през 2027 г. спрямо база от около 65 ЕУВ и 130 ДУВ имерсионни системи през 2026 г. (резултатите на ASML за второто тримесечие). Сега този план изостава от прогнозите на клиентите. ASML проучва допълнително разширяване на производството, но не е обявила нов брой машини (резултатите на ASML за третото тримесечие).

Клиентите са поискали ASML да приеме поръчки за доставка през 2029 и 2030 г. Главният финансов директор Роджър Дасен каза, че компанията не ги е приела, докато съпоставя общото търсене с това, което може реалистично да достави (стенограма от разговора за резултатите за третото тримесечие). Тези заявки са писмени прогнози, а не потвърдени поръчки.

Търсенето, което вече се вижда в реализираните продажби, расте. През третото тримесечие приходите от продажби достигнаха 11,662 млрд. евро при 113 нови системи спрямо 9,326 млрд. евро и 86 системи през второто тримесечие (резултатите на ASML за третото тримесечие). Броят включва всички видове системи, които ASML продава. Той не показва колко ЕУВ или ДУВ имерсионни машини са потвърдени за доставка през 2027 и 2028 г.

Кога липсата на скенер означава по-малко чипове

Скенерът изпълнява една стъпка в дълъг производствен процес. Той проектира шаблон на електрическа схема върху светлочувствително покритие на пластината — тънкия диск, върху който се изграждат чиповете. След това фабриката гравира схемата, нанася материал и повтаря цикъла слой след слой (imec).

Закъсняла доставка на скенер води до недостиг на чипове само ако са изпълнени две условия. Първо, новата производствена линия трябва да чака само тази машина, след като сградата, електрозахранването и другото оборудване са готови, а добивът — делът на работещите чипове от всяка пластина — е постигнат. Второ, действащите фабрики не трябва да могат да произведат чиповете, които се очаква да осигури новата линия. Предупреждението на ASML не потвърждава нито едно от двете условия.

Засегнатостта зависи и от това какво произвежда фабриката. Заводът на STMicroelectronics в Катания например прави силови чипове от силициев карбид върху 200-милиметрови пластини (ST), но няма данни, които да свързват този завод с недостига.

По-бързите машини биха могли да компенсират част от недостига. Следващият стандартен модел на ASML за ЕУВ литография, NXE:3800F, е с номинална скорост 260 пластини на час спрямо 230 при сегашния модел. Доставките му в малки количества започват в началото на 2027 г. (стенограма на интервюто с ASML). Това са заявени скорости, а не измерена производителност във фабрика. ASML не е казала каква част от недостига биха покрили.

Кои са засегнати

Част от ограничението е в германската верига за доставки на ASML. Изработването на една ЕУВ машина отнема около година, а оптиката на ZEISS и лазерите на TRUMPF са сред компонентите с най-дълъг срок на доставка (Reuters, юли). ZEISS разширява производствените си площи в Оберкохен (ZEISS), а главният изпълнителен директор Кристоф Фуке каза по време на разговора за резултатите, че ZEISS не е ограничителят в производството (стенограма от разговора за резултатите за третото тримесечие).

Сред компаниите, чиито планове зависят от тези машини, са TSMC, Samsung, Intel, SK hynix и Micron — Reuters ги посочва сред производителите, които разширяват капацитета си (Reuters). ASML не е казала как ще разпредели ограниченото количество машини между тях или дали цените ще се променят. Фуке свързва прогнозите им с очакванията за мащаба и продължителността на инвестициите в изкуствен интелект (резултатите на ASML за третото тримесечие). Затова размерът на разликата зависи и от това дали тези инвестиции ще се запазят.

ASML потвърди, че планираните доставки на машини са под очакваните нужди на клиентите, но не посочи размера на разликата. Докато компанията не публикува актуализиран брой доставки, никой извън нея не може да измери доколко недостигът ще забави откриването на нови фабрики, още по-малко как ще се отрази на предлагането на чипове.